活着就有希望

看题目以为是一个关于生命的故事，其实讲的是思维的问题，当然这也会关乎到生死。而实际上，真正关注的是“如何生活才会活得更好”这个命题，这就更需要我们深入理解行为逻辑背后的原因了。

这属于大脑的工作原理范畴，丹尼尔•卡尼曼实验和实例充分证明：大脑符合系统1和系统2合作决策的工作原理。系统1属于直觉模式，会自动快速的做出决策；系统2属于思考模式，它是费力，有条理和缓慢的。我们做出的错误决策，多数是由系统1造成的。有时候我们在推理过程中以为自己在使用系统2，而实际上却在使用系统1，因为我们的反应是不经过思考和反省的，这也是系统1的典型特点。正是这种决策机理带来了决策偏差。

谋求降低复杂性。 我们天生不喜欢复杂的东西，尽管我们的大脑细胞有1000亿个，但大脑中用于调用信息的资源还是有限的。就比如你在一个图书馆中，无论图书馆里藏有多少可以调阅的书，但是用于阅读的平台即桌子的大小，会限制你调阅的能力。大脑最善长的是发现一系列事物的逻辑，通过找到模式和规律把事物简化，达到“节能”的目的。而现实情况是，信息越具有随机性，事物就越复杂，因而也越难以概括。反之，大脑你越概括，让事物越有条理，自己以为的随机性就越低。因此，正是我们的简化行为，使我们以为世界的复杂性比实际上小。结果，我们以为对事物有了更好的理解，但每当发生像911、股灾等不可重复的黑天鹅事件时，我们其实一无所知。塔勒布把这称为叙述谬误，即看到一种现象后人们，实际获取得信息是有限的，但自以为看到了全部，并找到理由作出解释。

只注意留下生动印象的事。 2011年911这个大事件妇孺皆知，大约2500人直接死于恐怖袭击，而遇难者的家庭得到各种机构和慈善团体的捐赠。但是我们不知道的是，在那一年余下的三个月，将近有1000人成为恐怖主义附加的受害者，为什么？因为公路比航空更致命，而害怕坐飞机去开车的人面临更高的死亡风险。有证据表明，那段时间的公路死亡率上升。这些家庭没有得到捐助，他们甚至不知道他们的亲人也是本拉登的受害者。这就关系到我们理解世界方式的另一个缺陷— 沉默的证据 。也就是说，我们既不能预测黑天鹅事件，更低估了黑天鹅造成的影响。因为沉默的证据隐藏了更大的随机性。有一个故事极为深刻的解释了这个道理。2000多年前，西塞罗讲了下面这个故事。有人把一幅画给一个无神论者看，画上画着一群正在祈祷的拜神者，他们在随后的沉船事故中幸存了下来，其豫意在说明祈祷能保护人们不被淹死。无神论者则问，那些祈祷后被淹死的人的画像在哪儿？淹死的拜神者已经死了，很难从海底爬出来到处宣传他们的经历。而且，据科学家统计，从生物起源到现在，大约993%的生物灭绝了，这个数据也是建立在考古化石的基础上。那我们可以提出疑问，那些没有留下化石的物种有又多少呢？应该比现在有证可查的数据更为庞大。事实上，人类生存下来的机率小之又小，突发性变化和运气才是人类进化的主要原因，而非冒险基因。这也警示 我们更应该注意那些我们看不到的东西。

能计算的风险在现实生活中基本上不存在。 也就是说，你不可能预知未来的风险。一个赌场，用最高精尖的监视系统来监视场中的每一个微小的行为，以防止作弊者造成的风险损失。但你永远也不可能计算一个心怀不满的承包人在修建初期，就在地基下面藏过一颗定时炸弹；也不会想到赌场的女儿被绑架了，你用比作弊损失大的多的钱去作赎金。大哲学家罗素在阐述归纳问题时，举了一个绝妙的关于意外的例子。想象一只每天有人喂食的火鸡，每次喂食都使它更加相信生命的一般法则，就是每天得到为它最大利益着想的友善。喂食这种行为也会持续，大约在1000天的时候，火鸡依然会感恩。可它根本不会想到，在1001天时真的感恩节来临，喂它食的那只手也是拧断它的脖子的手。第一次和第二次世界大战就是这样给人们带来惊讶的。所以，我们的环境比我们意识到的更为复杂，我们不能只靠过去的经验来做判断。历史和社会也不是缓慢爬行的，而是在一步步的跳跃。

可以预测的事件通常符合线性原理，但几乎社会上的所有问题和事件都是呈非线性发展的。

计划失效往往是我们忽视计划之外的不确定性。 我们总是盲目自信，认为所有事情是可控的，是在计划之内的，我们可以按照计划实施所有的事情。但看看拖延这个问题，就明白了，多数甚至几乎所有的计划都会超时。原因一：思维太狭隘，无法考虑时间偏离我们预测的可能性。而且，当其他预测之外的事件出现时，又无法区分主次，把急事当成重要的事情来执行。原因二：只专注我们自己知道的，不考虑来自外部的因素，比如断电，疾病，谣言等，这些小小的黑天鹅事件太抽象了，我们不知道他们出现的具体形式，无法以一种合理的方式对待他们。原因三：盲目自信，不知道只有具体化的东西可以预测。比如每周三下午3点10分，你要现场收取一笔100万的销售款，这个事情可预测。这种预测之所以成功，是因为思维被锚定，通过设定具体时间、数字，降低了对不确定性的不安，然后向它下锚，就像在真空中抓住一个物体。除此之外，我们并不擅长制定计划，因为我们不懂未来，明白了这一点，才可以制定计划，这需要勇气。

当我们预测时，就会选择性忘记事物的不可预测性。 弗莱明在清理实验室时发现青霉菌污染了他之前的一个实验样本，于是他偶然间发现了青霉菌的抗菌性，正是青霉素，使我们许多人现在健康的活着。确实，弗莱明在寻找某种东西，但真正的发现只是偶然的奇迹。想要不去做愚蠢的预测，那应该保持自下而上、开放怀疑的思维。对待好奇的一切，应该大胆猜测和行动，而后从意外观察中学习，反复实验，直到找到有效的方法。毕竟有些事物太过复杂，超出了我们的理解，只能暂时接受他们，同时保持思维的开放。

坚持非线性模型的头脑，才会理解世界。 哲学家纳尔逊古德曼说过，我们画出一条直线只是因为我们手边有一把直尺。一个数字，在过去1000天都在增长，使你更相信它会继续增长，除非你的头脑中有非线性的模型，你才能察觉到这个数字可能会在1001天时骤然下降。显然，根据过去来预测未来，会使你常常陷入迷惑。因为相同过去的数据，既可以证明一个理论，又可以同时证明相反的理论，就好比一个熟人过去对我的殷勤可能表明他真的喜欢我，也可能表明他企图有一天抢走我的饭碗；如果你明天还活着，可能意味着你更可能长生不老，或者你更接近死亡。所以，不但过去是有误导性的，而且我们对过去事件的解释也存在很大的自由度。懂得了非线性和保持对非线性原则的理性，你就不会在黑天鹅出现时惊慌失措。

影响巨大的黑天鹅是可怕的，但事物总有两面性。假如能抛弃完全准确预测未来的想法，牢记预测的局限性，或者知道无法预测时，你其实是可以从未来的不可预测中获益。

把生活中美好的偶遇最大化。 世界不存在伟大的设计者，而是通过大的随机变化前进的。然而，我们心理和智力都难以接受反复尝试，也不愿意接受连续的失败，更弄不明白小的失败其实是生活的必须。前面我们也说过，社会和生活都不是线性发展的，期间充满了随机和不确定。这个过程很像是坐在一根传送带前的淘金者，传送带上常常送上来的是沙石，偶尔也会有一颗大大的钻石，如果你始终不去伸手，自然手不会碰伤，你永远也不会得到钻石。美国为什么会在二战前后崛起？更大的原因是美国文化鼓励失败，而不是像亚洲文化一样，把失败视为耻辱和尴尬。美国的专长在于愿意承担小风险，一旦有了想法就去实施，之后会在纠正中完善想法，这才是这个国家有创新力的真正原因。所以，你要爱上失败。只有具备了这种意识，你才会围绕你的猜想不间断的行动。当行动开始后，运气这个东西就出现了，总会有个意想不到的“馅饼”套在你头上。如果非要解释为什么的话，还是随机性。

大胆拥抱波动。我 们讨厌遭受失败，总是力图避免波动，但其实这种策略蕴含了巨大风险，就像在压路机前捡硬币。尤其在选择职业上，人们更倾向于选择看似稳定的职业。就如我们中国的公务员群体，其实未来不会比一个出租车司机更能抵御风险，一旦一个公务员在50岁左右遭遇被解雇，这些人会面临彻底的迷茫，再也做不了别的事了。同样，看上去没有拨动的国家，如拥有资源的沙特、伊朗比意大利面临更大风险，因为后者在二战以来一直处于政治动荡，但没有发生过一次战争。聪明的做法是坚持杠铃策略。真实生活中，尤其投资领域上，我们应该把一定比例的钱比如85%至90%，投入你能找到最安全的投资工具上，比如说货币基金；余下的10%到15%可以投入到尽可能大的投机性工具上，比如期权。这样做的结果是损失有限，收益无限。

把握未知的未知。 假如你知道自己对哪些东西无知，假如你是唯一注意到那些没有被读过书（有价值）的人，你本身就占据了不对称优势。比如眼前这本《黑天鹅》，其中的原则使你完成了超越。尽管你并不懂得投资的纷繁复杂，但面对近乎于真理的简单原则，你就应该去尝试，因为现实中很少有人看到明显而重要的东西。同时，你需要逐渐把精力放在准备而不是预测上，选择独立工作而避免无聊工作。不停歇地搜寻机会，这样就会增大偶遇奇迹的概率，好运终将降临到你的身上。牢记：把自己放入一个好结果比坏结果大得多的条件下，坚持不懈地做好准备，接纳机会，然后做出决策。对于未来的不确定你也不必恐慌，更不用去判断黑天鹅发生的概率，只需了解黑天鹅对世界的影响，了解自己是无知的，这就够了。生活终将关照那些认识到自己无知的人。

如果用一句话来概括《黑天鹅》，那就是“我唯一知道的是我一无所知”；如果想要预测未来，那请相信“天生我才必有用”。

有两年以上的金融行业工作经验,学历本科

根据中国金融理财标准委员会与国际金融理财标准委员会的框架协议，目前，中国金融理财标准委员会只进行金融理财师®（AFP®）的资格认证，2006年起，将进行国际金融理财师（CFP）的资格认证。

CFPTM资格认证教学与考试大纲（2009）

根据国际金融理财师（CFP）资格认证标准，依据《金融理财师职业道德标准》、《金融理财师执业操作准则》和《2008年中国金融理财工作分析调查报告》，并基于2008年教学与考试大纲和近年来市场的变化，在国际金融理财标准委员会中国专家委员会（FPSB China Advisory Panel）的监督和指导下，现代国际金融理财标准（上海）有限公司（FPSB China）修订了2009年CFP资格认证教学与考试大纲。2009年国际金融理财师（CFP）资格认证的教学和考试大纲分为以下五个部分，涵盖了金融理财教学体系的基本知识点与资格考试范围。

备注： C1－CFP了解，C2－CFP理解，C3－CFP掌握。

章节 内容 重要程度

投资规划

1 投资理论

11 投资理论及其应用

111 效用函数及应用

效用函数的含义 C2

效用函数与风险态度 C3

效用函数的形态 C3

风险的价格 C2

均值与方差框架下的效用函数形式 C2

无差异曲线及其应用 C2

112 风险资产与无风险资产的配置

风险资产与无风险资产构造的投资组合的风险与收益 C3

最优投资组合的应用：两个风险资产和一个无风险资产 C3

12 资本资产定价模型（CAPM）的应用

121 资本资产定价模型和证券市场线（SML） C1

122 市场模型及β风险的定价 C3

123 α系数 C3

124 投资分散化的解释 C2

125 市场模型对风险的分解 C2

126 CAPM的局限性 C2

127 CAPM在中国的实证检验 C1

13 套利定价理论及其应用

131 套利的概念及基本形式 C2

132 无风险套利的定价机理 C2

133 套利投资组合 C3

134 套利定价模型

单因素模型 C3

多因素模型 C3

135 APT与CAPM的比较 C2

136 套利定价理论的应用 C3

14 市场的有效性

141 市场有效性的基本含义 C3

142 投资策略与市场有效性 C3

143 市场有效性的实证检验 C2

144 有效市场的异象 C2

15 行为金融学简介

151 投资人的非理性行为 C2

152 行为金融学的应用 C1

2 债券分析与投资

21 债券的基本特征 C3

22 利率的风险结构 C3

23 利率的期限结构

231 收益率曲线及其特征 C2

232 确定的利率期限结构 C3

233 远期利率与即期利率 C3

234 利率的不确定性与远期利率 C2

235 利率期限结构理论

流动性偏好理论 C2

预期理论 C2

市场分割理论 C2

236 我国利率期限结构的特点 C1

24 利率风险与久期

241 债券价格对利率变化的敏感性 C3

242 久期及计算 C3

243 修正久期 C2

244 久期法则 C3

245 凸性的含义 C1

25 债券的投资管理

251 消极的债券管理

息票的再投资风险 C3

久期与债券的免疫 C3

梯形、杠铃与子弹组合策略 C2

现金流搭配策略 C1

指数化策略 C1

252 积极的债券管理

或有免疫 C2

横向水平分析 C1

债券互换 C1

3 股票市场和股票投资

31 股票市场与股票投资概述

311 所有权与经营权分离 C2

312 上市公司治理结构 C2

32 股票定价机理

321 公司估值的主要方法

现金流贴现模型 C3

相对估值模型：倍数估值、比较估值 C3

322 红利贴现模型的应用

增长率（g）的来源与计算 C3

价值分解 C3

股价与投资机会 C3

33 股票分析与应用

331 基本面分析与应用

宏观经济分析 C3

行业分析 C3

公司分析 C3

332 技术分析概要 C1

4 期权

41 期权概述

411 期权的基本特征 C3

412 看涨期权和看跌期权的平价关系 C3

42 期权投资策略 C2

43 期权定价

431 二叉树定价模型 C3

432 B-S模型

B-S模型及其参数 C2

隐含波动率的含义 C3

套期保值率的意义及应用 C3

期权弹性 C1

44 投资组合保险 C2

45 含权的投资工具

451 认股权证 C2

452 备兑认购权证和备兑认沽权证 C2

453 可转债、可赎回债与可回售债 C2

454 结构性产品：高息票据和保本票据 C2

5 远期和期货

51 远期与期货的基本特征 C3

52 期货交易的策略

521 套期保值 C2

522 套利 C2

523 投机 C2

53 基差的概念 C1

54 期货定价原理

541 期货价格的形成过程 C1

542 期货价格与远期价格的关系 C1

543 定价模型的基本假设 C2

544 金融期货的价格 C3

545 商品期货的价格 C3

55 期货的应用

551 利率期货 C2

552 外汇期货 C2

553 黄金期货 C2

554 指数期货 C3

56 互换（掉期）

561 利率互换 C2

562 货币互换 C2

6 其他投资

61 外汇投资 C2

62 房地产投资 C2

63 黄金投资 C2

64 其他非金融资产的投资 C2

65 资产证券化 C1

66 基金

661 货币市场基金投资 C2

662 债券型基金投资 C2

663 ETF投资 C2

664 LOF投资 C2

67 私募基金 C1

68 风险投资基金 C1

69 信托产品投资 C2

7 资产配置与绩效评估

71 投资规划程序 C3

72 投资政策说明书的主要内容 C3

73 投资人的信息收集与分析 C3

74 资产配置的主要方法 C3

75 主要的投资策略 C3

76 业绩评估 C3

77 金融工程与风险管理

771 金融工程简介 C1

772 风险分类 C2

773 风险管理过程 C2

774 风险管理策略

久期策略 C2

股指期货策略 C2

期权的套期保值策略 C2

风险管理与保险规划

1 健康保险

11 健康保险概述

111 健康保险的含义 C1

112 健康保险的分类

医疗保险 C2

疾病保险 C2

失能收入损失保险 C2

护理保险 C2

113 影响健康保险发展的主要因素 C1

12 医疗保险

121 医疗保险的含义及特征 C2

122 医疗保险的主要内容

保险期限和责任期限 C3

保障项目 C3

医疗费用分摊方式 C3

123 医疗保险的主要类型

基本医疗费用保险 C2

高额医疗费用保险 C2

13 疾病保险

131 疾病保险的含义 C3

132 疾病保险的除外责任 C3

133 疾病保险的主要类型

重大疾病保险 C3

特种疾病保险 C1

14 失能收入损失保险

141 失能收入损失保险定义 C2

142 伤残定义

全残及其划分 C2

推定全残 C2

143 给付条款的基本内容

免责期 C3

给付期 C3

给付额 C3

144 给付安排

基本给付 C2

补充给付 C2

15 护理保险

151 护理保险定义 C2

152 保障内容

护理院护理 C2

社区护理 C1

153 合同条款 C2

16 个人健康保险的常见条款

161 续保条款 C3

162 犹豫期条款 C2

163 体检条款 C1

164 既存状况条款 C3

165 职业变更条款 C1

166 等待期条款 C1

2 年金保险

21 年金保险概述

211 年金保险的含义

年金与年金保险 C2

年金保险合同的当事人与关系人 C2

212 年金保险的机理 C3

213 年金保险与寿险的比较

年金保险与寿险的不同点 C3

年金保险与寿险的相同点 C2

22 年金保险的分类

221 按年金购买主体划分 C2

222 按年金缴费方式划分 C1

223 按年金给付起始时间划分 C3

224 按年金给付终止时间划分 C3

225 按年金领取人数划分 C3

226 按年金给付金额是否有保证划分 C3

23 年金保险的作用

231 生命风险的不确定性 C2

232 投资管理服务 C2

233 税收优惠 C2

234 在相关领域的应用

结构给付年金 C1

反向抵押年金 C1

24 税优年金计划

241 税优年金计划的三种形式 C2

242 税优计划比较分析 C3

25 《保险公司养老保险业务管理办法》中的养老年金保险相关规定 C1

3 团体保险

31 团体保险概述

311 团体保险的含义

团体保险的定义 C1

团体的条件 C2

被保险人 C1

312 团体保险特征

以团体核保代替个人核保 C3

使用团体保单 C2

管理成本 C3

合同设计的灵活性 C3

定价方法 C1

32 团体人寿保险

321 团体人寿保险与一般人寿保险的主要区别 C3

322 保险费 C3

33 团体保险的主要经营环节

331 团体保险的产品设计

产品形态设计 C1

产品定价 C3

332 团体保险的销售 C1

333 团体保险的核保

团体核保的含义 C1

团体核保的分类 C3

团体核保的要素 C3

34 团险经营规定 C3

4 寿险产品分析

41 保障分析

411 普通型人寿保险

定期寿险 C3

终身寿险 C3

两全保险 C3

年金保险 C3

412 新型寿险产品

分红保险 C3

投资连结保险 C3

万能保险 C3

42 定价要素

421 影响定价假设的因素 C3

422 定价假设

死亡率因素：生命表构成 C3

利率因素 C3

费用因素 C3

423 保费计算

净保费 C3

营业保费 C3

43 利源分析及管理

431 相关重要概念

责任准备金 C2

现金价值 C3

风险保额与风险净额 C3

432 利源分析 C2

433 盈余管理

死亡盈余管理 C2

利息盈余管理 C2

费用盈余管理 C2

44 产品精算方面的限制 C1

5 寿险销售、核保与服务

51 寿险公司的组织与功能 C1

52 人寿保险的销售过程

521 销售人员的条件 C2

522 销售的基本过程 C2

53 销售渠道

531 直接销售 C1

532 经纪人 C3

533 代理人 C3

54 核保

541 核保的含义 C2

542 核保基本原则 C2

543 核保规则 C3

544 医疗核保 C3

545 财务核保 C3

546 核保决定 C3

55 理赔

551 保险理赔的含义 C2

552 理赔环节 C3

553 法律对理赔的规定 C3

56 客户服务

客户服务的重要性 C1

客户服务的主要内容 C2

6 保险市场与监管

61 保险市场概述

611 保险市场的参与者 C2

612 保险市场的特点 C1

62 保险公司

621 保险公司的类别 C1

622 保险公司的组织形式 C1

63 保险公司的实力、价值与风险

631 保险公司之间的差别体现 C1

632 价值评估

保险公司的回报模型 C2

保险公司估值方法 C2

投资者考虑的问题 C2

633 实力与风险

寿险公司面临的风险 C3

最值得关注的方面 C2

64 保险监管

641 市场准入监管 C1

642 条款费率监管 C3

643 资金运用监管 C3

644 市场行为监管 C3

645 偿付能力监管 C3

7 产品选择与应用

71 寿险保障需求测算

711 保障需求测算原理 C3

712 保障需求测算方法 C3

713 人寿保险需求确定步骤 C3

714 测算结果的检验与调整

现金需求 C3

保费与预算 C2

目标设置与金额调整 C1

假设条件的调整 C2

参数选择 C3

时间调整 C2

715 保障分析的工具 C2

72 特殊保险需求

721 资产变现中的风险 C3

722 封闭式企业所有人的风险

封闭企业的特征与形式 C2

封闭企业的特殊资产风险 C3

资产风险的应对措施 C3

723 遗产规划中的保险 C3

724 老年风险 C2

73 选择保险类型

731 各类产品的性质与特征 C3

732 保障目标的确立 C2

733 客户状况分析 C3

734 选择符合目标的、可行的产品与产品组合 C3

74 保险方案中的其他因素

741 保单更换 C2

742 避税 C1

743 高额保单 C2

744 保单选择权 C2

员工福利与退休计划

1 员工福利

11 员工福利概述

111 员工福利的定义和特征 C2

112 员工福利的产生与发展 C1

113 员工福利的主要内容 C1

12 员工福利的法律规范

121 劳动合同：定义和期限 C2

122 合格计划：法定条件、报备要求、税收优惠 C2

123 雇主责任：法定责任和推定责任 C2

124 员工权益：已归属权益、未归属应计权益、预期权益 C3

13 员工福利的财务规则

131 雇主延期支付 C3

132 员工延期收入

已归属权益的计算 C3

未归属应计权益的计算 C3

预期权益的判断与计算 C3

133 福利计算方法和规则 C3

14 员工福利的待遇支付

141 待遇确定 C3

142 缴费确定 C3

15 员工福利的管理模式

151 雇主自我管理 C1

152 福利项目外包 C1

153 员工自我管理 C1

16 员工福利方案和员工权益保护

161 福利方案的法定内容和员工权益保护 C2

162 员工福利方案的种类 C2

17 典型员工福利计划

171 利润分享计划 C2

172 员工持股计划 C3

173 医疗福利计划 C2

174 教育福利计划 C1

175 住房福利计划 C2

2 养老金

21 养老金原理

211 养老金定义和相关问题

既得养老金 C1

实际养老金 C1

养老保障 C2

212 养老金分类 C1

213 养老金筹资方式

现收现付 C2

预先积累 C2

现收现付和预先积累的混合 C2

214 养老金税政规则

三环节税政分析 C2

积极税政与合格计划 C2

215 养老金待遇给付

养老金待遇确定计划 C3

养老金缴费确定计划 C3

养老金待遇确定和缴费确定混合计划 C3

216 养老金计划下的金融产品 C1

217 养老金计划的支付方式 C2

218 养老基金投资与绩效评价

养老基金种类 C1

养老基金特征 C1

养老基金投资原则和策略 C2

养老基金投资目标 C3

养老基金绩效与评价 C2

22 雇主养老金

221 雇主养老金概述 C1

222 国外典型案例

美国401（K）计划 C1

澳大利亚超级年金计划 C1

英国职业年金制度 C1

223 员工权益及雇主责任

员工养老金权益 C2

雇主的缴费责任 C2

雇主缴费的归属 C3

权益归属中的过渡账户 C2

归属方法：阶段转移法、阶梯转移法和完全转移法 C3

员工未归属应计权益的放弃与剥夺 C2

23 中国企业年金计划

231 中国企业年金计划定义和特点 C1

232 中国企业年金方案

企业年金方案的法定内容 C2

企业年金方案设计的主要问题 C2

企业年金方案对员工权益的影响 C2

233 中国企业年金缴费原则和方法 C2

234 中国企业年金税收政策 C2

235 中国企业年金计划的责任主体

内部责任主体：企业年金管理委员会 C2

外部责任主体：理事会、法人受托人 C2

236 中国企业年金计划的运营机制

信托关系和治理结构 C1

受托人的全权责任 C2

信托合同与委托合同 C3

信息披露要求 C2

投资限制 C3

管理费制 C3

风险准备金 C2

237 员工企业年金收入和权益保护 C3

3 退休规划

31 退休规划原理

311 退休规划概述

退休规划的定义和特征 C2

退休养老所面对的风险 C3

退休规划影响因素 C2

退休规划的种类 C2

312 退休规划理论及应用

估算人力资本 C2

分析财务生命周期 C2

运用终生财务模型 C2

测算平滑消费水平 C3

32 退休规划制作

321 建立与界定客户的关系

理财顾问类客户的服务计划 C1

综合资产管理类客户的服务计划 C1

322 收集退休规划信息，了解退休规划目标

信息采集基本要求 C2

信息采集基本内容 C2

信息采集基本方法 C2

信息分析及其管理 C2

退休规划目标界定 C2

退休规划目标设定原则 C3

退休时点选择对目标的影响 C2

323 分析和评估养老供给和需求，测算养老金赤字

测算养老供给 C3

估算养老需求 C3

估算养老赤字 C3

324 制定退休规划方案

退休规划书的格式要求 C2

退休规划理财策略 C2

退休规划资产配置 C3

退休规划供款计划 C2

325 执行退休规划方案

客户交流 C2

退休规划技术支持 C2

退休规划金融工具 C2

326 退休规划方案的评价与调整 C2

33 老年保健规划与老年住房规划

331 老年保健规划

老年健康风险特点 C1

老年健康风险测算 C3

老年健康风险应对工具 C2

老年保健规划需求因素分析 C1

332 老年住房规划

以房养老 C2

以房养老对退休规划的改进 C2

以房养老的操作模式 C2

以房养老一次性支付定价模型 C3

以房养老风险分析 C2

个人税务与遗产筹划基础

1 税收制度与个人理财

11 商品劳务税

111 增值税

征税范围 C3

纳税人 C3

税率 C3

应纳税额的计算 C3

纳税申报 C3

112 消费税

征税范围 C2

纳税人 C2

税率 C1

应纳税额的计算 C2

纳税申报 C3

113 营业税

征税范围 C3

纳税人 C3

税率 C2

应纳税额的计算 C3

纳税申报 C3

12 所得税

121 所得税概述 C2

122 企业所得税

纳税人 C3

征税对象 C3

税率 C3

应纳税所得额的确定 C3

税收优惠 C3

纳税申报 C3

13 其他税种

131 房产税 C3

132 契税 C2

133 城市维护建设税及教育费附加 C2

134 土地增值税 C2

135 车船税 C2

136 车辆购置税 C2

137 印花税 C2

14 税收制度与个人理财

141 个人金融投资与税收 C3

142 个人住房投资与税收 C3

143 个人企业投资与税收 C3

2 个人所得税筹划要点

21 纳税人身份的设计

211 居民和非居民身份的选择 C3

212 企业组织形式的选择 C3

213 企业承包方式的选择 C3

22 征税范围的考虑

221 法律规定 C3

222 筹划原理及方法 C3

23 计税依据的筹划

231 工资、薪金所得的筹划 C3

232 个体工商户生产、经营所得的筹划 C3

233 对企事业单位的承包、承租经营所得的筹划 C2

234 劳务报酬所得的筹划 C3

235 利息、股息、红利所得的筹划 C3

24 税率的选择 C3

25 税收优惠的利用 C3

26 特殊规定的计划 C2

3 个人跨国所得的税收筹划

31 跨国所得纳税义务的判定

311 税收居民的判定 C3

312 所得来源地的判定 C3

32 个人跨国所得纳税义务的计算 C3

33 所得国际重复征税的减除方法

331 税收协定 C2

332 税收抵免 C3

34 跨国所得的税务筹划要点

341 税收优惠的合理利用 C3

342 在华居住时间的安排 C3

343 奖金的发放 C3

344 基于税收协定的考虑 C2

4 其他与个人理财相关税种的筹划

41 增值税的筹划

411 纳税人的筹划 C3

412 计税依据的筹划 C3

42 消费税的筹划

421 纳税人的筹划 C2

422 计税依据的筹划 C2

43 营业税的筹划

431 纳税人的筹划 C3

432 计税依据的筹划 C3

44 企业所得税的筹划

441 纳税人的筹划 C3

442 计税依据的筹划 C3

45 其他税种的筹划

451 土地增值税的筹划 C3

452 房产税的筹划 C3

453 印花税的筹划 C2

5 税务筹划案例分析 C3

6 遗产与遗产税制

61 遗产的形式 C2

62 遗产转移的方式 C3

63 中国继承法的内容 C2

64 遗产税制度

641 遗产税制度的类型 C2

642 不同遗产税制对纳税人规定的差异 C2

643 征税范围 C2

644 税率 C2

645 扣除和宽免 C2

7 遗产筹划

71 遗产筹划的主要工具

711 遗嘱 C3

712 遗产委任书 C3

713 遗产信托 C3

714 人寿保险 C3

715 赠与 C3

72 遗产筹划的内容

721 个人情况记录信息 C3

722 计算和评估客户的遗产价值 C3

723 决定遗产筹划的目标 C3

724 遗产计划的制定 C3

725 有效遗嘱的准备 C3

726 定期检查和修改 C3

73 遗产筹划中不同财产所有权的区别

731 个人特有财产 C2

732 共同持有财产 C2

733 中国婚姻法关于夫妻共同财产的规定 C2

综合案例分析

1 理财规划方案分析与决策

11 理财方案决策与考虑依据

111 现金流量分析 C2

112 净现值分析 C3

113 内部报酬率分析 C3

12 定量分析与定性分析 C3

2 全方位理财规划方案制作

21 家庭所得税计算 C3

22 家庭财务报表制作与财务诊断 C3

23 资产配置方案设计 C3

24 退休需求计算与退休规划方案设计 C3

25 保险需求测定与保险规划方案设计 C3

26 生涯模拟表编制 C3

27 敏感度分析与方案调整 C3

3 理财规划报告书的编制

31 理财规划报告书的格式 C2

32 客户信息的收集与整理 C2

33 客户理财目标的确定 C2

34 经济环境分析 C3

35 理财假设条件的设定 C2

36 财务诊断与分析 C3

37 客户风险属性界定 C3

38 理财规划方案的可行性分析 C3

39 综合理财中的税务与福利规划 C2

310 保险产品配置 C3

311 投资产品配置 C3

312 风险告知、披露事项与定期检讨的安排 C2

塔勒布在《黑天鹅》第十七章中，指名道姓地指出几位诺贝尔经济学奖得主实在是"名副其实"，他们的获奖理论更是存在巨大错误。诺贝尔奖在我等眼中，那可是皇冠上的明珠。即便美国人拿奖拿到手软，在美国学术界也是趋之若鹜。塔勒布从未染指此奖项，甚至连提名都没有，那他有什么底气敢于挑战得奖的几位大咖呢？到底是谁错了呢？

作为一名吃瓜群众，我也不知道谁对谁错，只能用‘事实’（暂时无法考证）说话吧。

以上这段是百度原文。但是，按照塔勒布的说法，1987年股市大崩盘，给了这两人一记响亮的耳光。塔勒布用了很长篇幅调侃了诺贝尔奖评奖委员会：‘根据希望撤销该奖的诺贝尔家人的说法，诺贝尔现在或许正恶心得在坟墓里翻滚’。他甚至做了一个预测：“在这两个人能够获得诺贝尔奖的世界里，任何事都有可能发生。任何人都可能成为总统。”

不幸的是，让塔勒布接连恶心的事又来了。1997年，瑞典学院再次将诺贝尔奖发给以高斯方法为基础的迈伦·斯科尔斯（Myron Scholes）和罗伯特·C·默顿。

讽刺的是，这两位创立的长期资本管理公司即便刚开始获利不菲，但在其获奖的次年，倒闭在1998年的金融海啸中。

截止目前为止，任何试图给股市、期货、期权等市场建模的理论都未成功。

作为交易员出身的塔勒布，和上面四位学院派最大的不同，就是‘实事求是’。

人类天性喜欢总结，喜欢研究规律。学院派更为甚之，即便能拼凑出一个适应‘’大部分现实‘’的理论，也要一往无前。人为的忽视极小部分，或者是‘视而不见’，认为其影响可以忽略不计。用一个不能囊括全部的‘标准方差’代表整个世界，并身体力行，用自己的钱打自己的脸。（这种勇气是我极为佩服的，我做不到）

研究过去五十年的股市表现，其中十天代表了近一半的收益。我们还能为这种‘反常’熟视无睹吗？我们还假装它不会发生吗？

近的来说，1987年股市大崩盘，1998年金融危机，2008年次贷危机，这些都在上述专家理论之外。你能说，他们获得诺贝尔经济学奖实至名归吗？是诺贝尔奖变质了还是为了当时的认知有限？但事实是，被证伪了依然获得诺贝尔奖。

如此看来，提出分形理论的曼德尔布罗特更有资格获得诺贝尔奖。最起码，这一理论还没被证伪。如果未来的某一天，分形理论被证实错了，我们就踏着它的尸体继续前行。

塔勒布与众不同的一点是：把极小的不确定性提到了前所未有的高度，甚至是最重要的，连平均值都可以忽略。他的杠铃型投资策略也由此而来：对能拿到平均收益的投资组合嗤之以鼻，反而押注少有可能发生，但一发生就能获得极大不对称收益的标的。

他也是身体力行。

他自诩为怀疑经验主义者，与上述几位学院派水火不两立，非此即彼，非黑即白。

难道，他的黑天鹅理论没有边界吗？

答案是肯定有，我在期待某位奇人的‘霹雳一声响’。现在的所有认知，不都是站在前人的肩膀上吗？塔勒布也是基于一大批智者的研究成果，往前拓展了人类的认知边界而已，他在做的，也是前人已经做过的。

1拿出50%的空闲资金定投优质市场里的优质股票，笑来老师推荐的GTAFYA很有借鉴性，甚至可以直接拿来用。对我来说，每年连续的跑赢CPI也是必要的，最起码能保证资产不缩水。

2拿出5%的闲钱定投比特币；用不超过上述比例的钱投资被严重低估、容易变现的实物股票，比如资源股、高科技股等等。

3其余的钱可以买债券型基金。

股票升值由股票期权变化而来的，是股票期权的一种衍生形式。该权利的持有者可以获得被授予股票时的市价与使用权力时股价之间的价差在兑现时，通常以现金的形式支付。

内在机理是，在股票期权制度中，既然存在着股东授予价(即行权价)与经理人员出售价之间的差额，公司先从股市回购股票，将这些股票授予经理人员，经理人员在获得这些股票后，将以高于授予价的市价卖出。

既程序复杂又需支付各种交易费(包括交易税等)，不如直接计算经理人员买卖股票期权的差价收益，并将此差价收益作为激励工具。

扩展资料：

炒股注意事项：

1、只能用闲钱炒股，这样心态就不容易受到股市的涨跌所打乱，才能保持较好的心态，冷静观察，踏准市场节奏。

2、在股市中经验的应用要讲灵活性，千万别脱离目前的实际去生搬硬套，过去那些经验的特征都是主力做出来的，主力可以随心所欲的改变，经常是形似神不似，同样的形态，同样的指标状态，走出不一样的结果。

3、在股市上，股价每时每刻都在变化，主力的做盘的花样也是层出不穷，从这个角度说，股市上没有永恒不变的东西，经验也要不断的总结积累，适应市场的变化。

1、一旦某种经验被达成共识并广泛应用的时候，主力就会彻底抛弃，或者反向操作。一定要和实际结合起来，随着主力的变而变。

-升值

-股票

1除了历史学家，还有那些人？

历史学家格外青睐副现象和其他虚幻的因果关系。

2我们平常的观点有哪些是这样错位的？

有些结果与学术科学毫无关系，它们是自由探索推动进化的结果，只不过被人披上了“学术”的外衣，被冠以“学术”之名。

3奇异期权是指什么？

4吉尔萨诺夫定理？

5选择性偏见这里是指啥？

6“历史实际上是失败者撰写的，他们有大把的时间，学术地位也得到保护”这里作者应该加入什么限定？

7“交易员的交易→交易员发现技术和产品→学术界的经济学家发现公式，并声称交易员在使用它们→新的交易员相信了学者的话→事情搞砸了（因为理论引起的脆弱性）”这里是否言重了？

8除了知识箭头形成的方向，有哪些类似的情况？

9“希腊人在工业革命两千年就发明了蒸汽机”当时的发明是怎样的概况。

10历史实际上是由失败者撰写的，他们有大把的时间，学术地位也得到保护。

11“家居伊·博茹昂的记载，在13世纪之前，整个欧洲不超过5个人知道如何进行除法计算。”这里是不是太夸张了？

11勾股定理。实际上勾股没有论证平方之说，而毕达哥拉斯学派有详细的证明。

12 “希格斯玻色子的发现，就是一个完全通过理论推导来找到粒子的现代案例。爱因斯坦的相对论也是如此。”玻色子是指什么？

13最新行星是几个？

法国天文学家勒威耶通过周围行星的运动推导出海王星的存在。而当该行星真的被观察到时，他甚至拒绝看它，因为他对他的计算结果非常笃定。

14医学也一样吗？那么物理学算不算？

我们审视一下各领域的技术便会看到，事实上，大多数领域都更像烹饪而不是物理学，特别是复杂领域的技术。

15技术也一样吧？就得技术会被淘汰更新。

那为什么各类科学都会经历兴衰，而技术却能保持稳定呢？

16美国的婴儿潮？

婴儿潮时期出生的人会记得那些神秘的打孔卡片。

17这个观点太偏激了吧？

个人电脑配上互联网则给我们带来了社交网络、破碎的婚姻、更多的书呆子，让一个后苏联时代的人产生了社交障碍，连配偶都找不到。

18受制于机会性的发现是啥意思？

学术科学绝对无法预设计算机的发展方向，事实上，学术科学是在一个不透明的环境中，受制于机会性的发现。

19这里免费的选择权是指啥？

我们看到的一大谬论，就是使整件事听起来具有不合理性—这个不合理性就在于，当一个免费的选择权交到我们手上时，我们却熟视无睹。

20应该是一种思潮，而不是科学吧？

首先让我们揭穿关于工业革命的一个因果迷思，即对科学在其中的作用的过度渲染。

21职业的杠铃策略也有不同的偏向，如何统筹表达？这不严谨。

22不可否认他们影响超出常识，实际上我们记得后者的名字吧？

因创新流芳百世的牧师和教士人数是科学家、物理学家、经济学家，甚至发明家人数的10倍。

23没懂这里的美术享受是啥？

自主的学术研究往往也能带来美学享受。

24这里应该是因果倒置，不是线性思维吧？

《科学研究的经济规律》一书中，他质疑了传统的“线性思维”（即认为学术科学推动了技术的发展）

25政治问题

大学的繁荣得益于国家财富的积累，但反过来说则不成立。

26这里的压力山大是地名吗？

亚历山大的希罗早就绘制出了制造蒸汽机的蓝图，但此后大约2 000年，没有人对该理论感兴趣。因此，是实践和重新发现让人们对希罗的蓝图产生了兴趣，而不是相反的情况。

27这个人主修是啥？

戴维·埃杰顿通过一些调研质疑了学术科学和经济繁荣之间的联系，以及人们过去相信的“线性模型”的观念（即学术研究是技术的源头）。

28 是否在其他方面可以充分利用这种有效的佐证？

现在，与其通过阅读一个学者的著作，来判定他是否可信，不如看看他的批评者是怎么说的—他们往往会发现他最糟糕的论点。

29这里的可选择性是指不对称性吗？怎么联系不起来？

他尚未发现可选择性

30真奇怪了，作者用没有反面的证据来做正面存在的证据，这不是自己打脸吗？没有对反面的证据，并不是正面存在的证据，这是作者自己提出来的逻辑。

我们来看看证据：没有任何证据表明，与其观点对立的论文具有正确性。

31不明白作者想说啥，非目的论和自由探索没有大的相关性，自由探索是有目的的。这里是指无用之学吗？

政府应该把钱花在非目的论的自由探索上，而非科研上

32卧槽，到底是有目的还是非目的？翻译问题吗？

我的论点针对的是有目的的发明创造，而非一般的科研。

投资者往往把钱投给他们看中的企业家，而不是某个创意。

33如何定义？如何判断？

钱应该投资给自由探索者，你信任的那些积极进取的探索者才会帮助你获得期权收益。

让我们在这个段落中用统计参数进行一下技术性阐述。研究带来的回报往往源于极端斯坦：它们遵循的是统计分布的幂律，由于可选择性的存在，这里有近乎无限的上升空间，但下跌空间有限。

34非试验花费是指啥？

非试验花费

35啥事训话运气？作者的概念好多。。。

医疗拥有驯化运气的悠久历史；

36这样说来我们应该砍掉这部分？

癌症治疗药物一直源于其他学科研究。在寻找非癌症类药物（或非癌症类的非药物）的过程中，你发现了你并不需要寻找的东西（反之亦然）。

37这对我们平常的生活有啥启发？

一个学术研究者最初发现一个结果时，他可能会忽略这个结果，因为这不是他想找的—学者总是喜欢遵循一个计划。

38磺胺类是一种啥物质？

39数据是否权威？如果是真的，也许我们应该考虑随机漫步？？？这样效率更低吧！

过去20年在研究支出日益增加的情况下医疗研究的滞后）表明—在复杂领域，知识或所谓的“知识”阻碍了研究的发展。

40在其他领域都存在这样的飘逸现象吧？

医学领域中存在明显的漂移现象，

41约翰·凯伊、克劳德·波宇昂是这样的人？

42我们是否有必要知道所有的冷知识？

李杰的《笑气、伟哥和立普妥》。

42怀疑论主要观点是啥？他们怀疑啥？

伟大的中世纪阿拉伯语怀疑论哲学家阿尔加惹尔，曾批评过阿威罗伊的理性主义和目的论。

43完全的自我组织是否会产生公地的悲剧？

一些现代理论家将其理解为自我组织。

44区别不只这些吧？

人类和动物之间的区别在于是否具备协作、参与经营、提出意见、相互配合的能力。

45大抵是能够粗略估计吧？

这是一个有关不可预测性和“黑天鹅”事件影响的论点：由于你无法预测合作，也不能指导合作，你就无法看到世界的发展方向。

46卫星系统呢？

不能进行集权化创新，俄罗斯已经进行过了相关试验。

47这里的代理人是怎样的概念？

我们可以看到宗教是如何减少我们对人类理论和代理人的依赖的

48怀疑论定义是啥？

怀疑论者大多是对专业知识持怀疑态度，而不是对诸如上帝等抽象主体表示怀疑，而且所有伟大的怀疑论者大都信仰宗教，或至少是亲宗教的（即赞成其他人信仰宗教）。

49不是很理解这句话的意思？

对反脆弱性的事物而言，好消息从过去的数据中是找不到的，而对于脆弱性的事物而言，坏消息倒是很罕见。

比如试错法中，样本记录往往会低估长期平均值，隐藏起自身的优点，而不是掩盖自身的缺陷。

50正面黑天鹅则是低估优点，展现缺点

负面不对称的脆弱情况（“火鸡”问题）下，样本记录往往会低估长期的平均值，它会隐藏其缺陷，而展示其优点。

51 启发法的定义是啥？

52这里是两个极端，作者似乎从来不考虑中间的情况？

他那有关生物技术投资的潜在回报微薄的判断可能是正确的，但不能基于他所展示的那些数据来推断。

石棉负债，就让劳埃德保险公司完全破产，失去了几代人积累的财富，且仅此一次。

我们再来看看这两种截然不同的回报，一种是“左边受限”（损失有限，如泰勒斯的赌注），一种是“右边受限”（收益有限，如保险公司或银行等）。这其间的区别至关重要，因为生活中的大多数情况不是属于第一种就是属于第二种。

52第三点按人投应该是不够吧？

总结一些规则。（1）寻找可选择性；事实上，根据可选择性对你要从事的业务进行排名；（2）最好选择有开放式的而非封闭式回报的业务；（3）切勿以商业计划为投资对象，而是以人为投资对象，寻找一个在其职业生涯中能够换6种或7种，甚至更多种工作的人—这是风险投资家马克·安德森运用的方法；以人为投资对象，有助于我们对商业计划书之类的文字叙述产生免疫力。这样做才可以确保提高你的强韧性；（4）不管你的业务是什么，请确保你选择了杠铃策略。

中产阶级陷阱在释义上，是指在某种优势达到了一定收入水准，但是停留在这个水准的情况，即经济停滞的状态。

中等收入陷阱是指的是当一个国家的人均收入达到世界中等水平后，由于不能顺利实现经济发展方式的转变，导致新的增长动力不足，最终出现经济停滞徘徊的一种状态。

迄今为止，经济发展理论中有关发展中国家摆脱贫困陷阱的文献很多，而对于一个国家如何突破中等收入发展阶段，向高中等收入阶段乃至高收入阶段跨越的系统理论却很少。从既有的文献中，陷入"中等收入陷阱"的国家主要表现:收入差距过大;人力资本积累缓慢，增长模式转型不成功;金融体系脆弱;劳动力转移困难;民主进程缓慢与腐败。

中产阶级的标志

1、年收入20万元以上。

2、持有已经上市的股票或者期权，至少有希望于近期内上市。

3、有度假小屋或别墅以及一辆看上去不错的车，跟人合买的也算。

4、有丰富的夜生活，不一定是去夜总会或者打麻将，通常是商务谈判或者听音乐会。

5、有外国身份或者至少在外国呆过三年以上。

6、对一些时髦的文化，如MP3或者彩信均不感兴趣，但对于古老文化非常感兴趣，对各个国家的古文明有一定知识，特别是有古玩方面的知识。

7、知道各种礼仪，风格是美式的，但心里崇拜欧洲。

8、知道最新上演的歌剧和芭蕾舞剧。

9、谈话中经常夹杂外语单词，听众不懂再用中文解释。

10、着装随便，但不是普通的随便，而是一种非常刻意的随便。